AI仍处于成长的晚期，聚焦英伟达+苹果、华为财产链的5G通信ETF(515050)跌0.49%，中持久看，上逛算力仍是目前业绩最快的环节，光库科技、中际旭创、新易盛等跌超1%。多家光器件厂商营收及业绩加快。光器件侧MPO、AWG、FAU订单强劲，盘面上稀土、CRO等题材活跃，继续看好海外AI算力供应链标的目的。短期手艺上存正在调整需求，盘中成交额近8000万元，A股次要指数快速冲高，光模块含量高、同类费率最低的创业板人工智能ETF华夏(159381)跌0.20%。呈现订单外溢的趋向，我们判断25Q2光模块板块景气宇高，5G通信ETF、创业板人工智能ETF6月以来涨幅均超15%，

福建k8凯发中国信息技术有限公司